V hre Dawn of Fantasy začínate ako istý Harthram, lord z chudobnej krajiny, ktorý za skromný plat vstúpi do kráľovskej armády. Tu zistí, že sa schyľuje k vojne s orkskou ríšou Gokkholm. Ľudské kráľovstvo Teria vedie neskúsený a trochu egocentrický šľachtic princ Erian III. Keď sa boje začnú vymykať spod kontroly, princ Erian musí prejsť ohňom a dospieť. V tom mu pomáha vojenský poradca, ktorý slúžil pod jeho otcom, neústupný rytier a barbarský polobožský vojak. Medzitým sa čarodejnícke Tri rády v rámci podivného sprisahania vydávajú do vzdialenej krajiny drakov, zatiaľ čo ľudskí zradcovia, elfskí spojenci a odpadlícki piráti okolo seba rozsievajú len smrť a skazu.